На торговлю бинарными опционами влияют множество факторов. Ваш результат зависит от правильности стратегии, риск менеджмента, вашего рабочего капитала. Однако это ещё не всё. Существует множество факторов, которые могут изменить ваш прогноз. Эти факторы учитываются в фундаментальном анализе : Отчёты, рейтинги, выступления глав финансовых институтов. Что бы правильно понимать от куда берётся информация, и как влияют новости надо знать кто публикует эти отчёты и новости.
Некоторые интересные факты о наиболее авторитетных рейтинговых агентствах и их влиянии.
Рейтинговые агентства часто публикуют свои прогнозы на цены на нефть, рейтинги стран и т.д. каждый раз, когда рейтинговое агентство, такое, как S&P, Moody’s или Fitch дают комментарии, волатильность рынка возрастает. Мы проанализировали наиболее авторитетные агентства и их влияние на рынок. Мне кажется, вы заметили, что каждый раз аналитики бинарных опционов говорят нам о том, что рейтинговое агентство присвоило рейтинг определенной компании, и тогда волатильность на графике движения цены валюты возрастает. В то же время с возрастанием волантильности возрастает на рынке объем торгов. Все трейдеры хотят заработать как можно больше за короткий промежуток времени, перед тем, как на рынке из-за пересмотренных рейтингов. Бинарные опционы давно стали основным способом заработка для многих людей. Что касается меня, я хотел бы понять, каким образом реагировать на данные в зависимости от рейтинга, и как торговать так, чтобы в данном случае получить прибыль.
- Для отслеживание отчётности используйте экономический календарь
Какие рейтинги дают агентства?
Когда мы говорим о рейтинге, приписанном рейтинговым агентством, мы имеем в виду кредитный рейтинг. Этот рейтинг помогает тогда, когда инвесторы анализируют состояние финансовой стабильности компании или страны. Он помогает понять, будет ли компания в стоянии вернуть одолженные средства, при каких условиях это может произойти, и сможет ли компания оплатить долги. Логично предположить, что чем выше рейтинг, тем лучше условия компания имеет для кредитов, и тем больше банков согласятся выдать кредит, так как, из-за высокой вероятности того, что компания выплатит задолженность по кредиту вовремя, а это в свою очередь значит, что стоимость ценных бумаг компании будет расти. Например, рейтинг Apple равен AA+, что делает компанию кредитоспособной в США и Франции, а вот у NOKIA рейтинг кредитования равен BB+, что делает компанию менее привлекательной, нежели Apple, но более привлекательной для инвесторов, чем Portugal, чей рейтинг составляет BB.
Кредитный рейтинг компании или страны определяется рейтинговым агентством, которое специализируется на оценке кредитоспособности и качества гарантийных обязательств, выданных данной единицей. Однако следует отметить, что рейтинговые агентства используют методику, которая изначально оценивает вероятность выплаты возможного кредита, взятого пользователем. Их методика не берет в расчет количество поточных факторов, которые могут иметь значительное влияние в будущем, таких, как изменении условий рынка или ликвидность. Еще одним важным пунктом рейтингового агентства является то, что они не полностью раскрывают свою методику и не предоставляют гарантии по расчетам. Таким образом, их рейтинг носит скорее рекомендательный характер, нежели обязательный. Таким образом, мы имеем дело с краткосрочными влиянием рейтинга на рынок. Вспомните бинарные опционы и графики активов. Как долго мы можем наблюдать состояние высокой волатильноти на рынке?
Паника проходит, пока работает психологический фактор. На следующий день, цена уже откорректирована на основании рыночных факторов. Итак, следует помнить и том, что кредитный рейтинг приписывается за деньги, так как это – платная услуга, купленная компанией или страной, чтобы иметь возможность предложить ценные бумаги более широкому кругу инвесторов. В то же время, рейтинговые агентства мониторят статус компании, а не только просто присуждают рейтинг в определенное время, но также делают это на основании сотрудничества. Также следует отметить, что рейтинг компании не может быть выше, чем рейтинг страны, в которой данная компания осуществляет деятельность. Таким образом, компания может получить рейтинг ВВ+ , но если она осуществляет деятельность в стране, имеющей рейтинг ВВ, то выше этого компания получить не может, ей тоже присуждается рейтинг ВВ.
Еще одним фактором, влияющим на рейтинг, является его задержка. Часто происходит так, что рейтинг присуждается в определенное время на основании данных, полученных ранее, а не на том, что является фактами настоящего. В 2008 году работа рейтинговых агентств заключалась в подтверждении рейтингов. Агентства подтверждали стабильно высокий рейтинг таких компаний, как AIG, Enron и Lehman Bros., но месяцем позже эти компании обанкротились, что привело к кризису на финансовых рынках США. То служит объяснением того, почему многие инвесторы не доверяют рейтинговым агентствам.
Рейтинг показывает надёжность инвестиций
Что такое рейтинговые агентства?
В мире насчитывается около 100 рейтинговых агентств. Сюда входят агентства как локального, так и мирового масштаба. Среди американских рейтинговых агентств можно выделить такие, как Moody's Investors Service, Standard & Poor's и Fitch Ratings, которые являются абсолютными лидерами. Каждое рейтинговое агентство пользуется собственными методиками для того, чтобы получить доступ к данным о кредитоспособности, градации и назначения рейтингов. Однако, в большинстве случаев, назначения агентств те же. Рейтинговое агентство США Standard & Poor's расположено в Нью-Йорке. Его доход насчитывает 2,45 миллиардов долларов только за прошлый год. S&P назначает как национальный так и международный рейтинг. Для того, чтобы определить долгосрочный рейтинг, S&P использует спектр букв от "A" до “D”, а также символы (+) или (-).
Для определения основных категорий и символов агентство использует буквы, для определения опосредованных категорий – буквы и символы. Moody's Investors Service, с ежегодной прибылью в 3,3 миллиарда долларов, также расположена в Нью-Йорке. Оно определяет национальные и международные рейтинги. Moody's также использует буквы, но не имеет в своем арсенале буквы “D”. Также, вместо символов (+) и (-) для определения опосредованных категорий Moody's использует цифры 1, 2, 3. Эти цифры указывают в какой части категории размещено обозначение. Таким образом, ВВ1 предполагает, что облигация находится на верху рейтинговой категории. Fitch Ratings имеет два офиса – в Нью-Йорке и Лондоне.
Годовой доход агентства составляет 1,12 миллиардов. Fitch также использует буквы от "A" до "E" для определения рейтинга. В градуации, рейтинг ААА является самым высоким, D по умолчанию, а Е – недостаточно информации, чтобы присвоить рейтинг. Е присваивается в том случае, если податель не предоставил достаточной документации, чтобы рассчитать рейтинг.
Объективность и влияние рейтингов
Рейтинговые агентства важны для ранка ценных бумаг. Устанавливая рейтинг компании, они часто определяют динамику движения ценных бумаг компании на рынке. А тесное соотношение активов – это еще один актив для трейдинга бинарными опционами, особенно если его динамика изменяется. Например, в результате снижения цен на нефть, стоимость ценных бумаг нефтяных компаний стала падать, что повлекло за собой снижение выплат налогов в бюджет и, следовательно, рост дефицита бюджета. Таким образом, рейтинговое агентство Fitch снизило рейтинг Саудовской Аравии из-за снижения цены на нефть, снижения стоимости ценных бумаг компаний-производителей, и, в результате этого, рост дефицита бюджета страны, что повлекло за собой изменения в статусе кредитоспособноси. Рейтинг отображает привлекательность компании для инвесторов и кредиторов. Однако работа рейтинговых агентств часто связана с мошенничеством, игрой с такими факторами, как объективность, и это зачастую вызывает сомнения.
Рейтинговое агентство – это коммерческая компания. Цель каждой компании – заработать прибыль. Агентства утверждают, что их рейтинги совершенно объективны. Но, как показывает практика это далеко не всегда так. Самый сильный удар по репутации рейтинговых агентств был получен в 2008. когда они дали максимальный рейтинг компаниям, которые обанкротились через несколько месяцев. В 2013 году, рейтинговое агентство S&P подверглось критике из-за того, что снизило рейтинг Европейского Союза. В августе 2015, S&P снова снизило рейтинг Европейского Союза, что привело к минимальной позиции валютной пары EUR/USD, равной 1,0880.
- В 2013 году, рейтинговое агентство S&P снизило рейтинг Европейского Союза.
Агентства Moody's Investors Service, Standard & Poor's и Fitch Ratings занимают 95% рынка. Так что они являются своего рода монополией на рынке рейтингов. Это значит, что на рынке нет значительной конкуренции, что может повлечь за собой субъективность оценивания. Теперь трейдеры бинарными опционами используют данные по изменениям в рейтинге в качестве краткосрочных факторов, которые влияют на волатильность активов. Таким образом, рейтинг – это хорошая возможность заработать прибыль за краткий период паники на рынке.
Tagged with: Академия бинарных опционов • Обучение бинарной торговле • фундаментальный анализ
